Погруженный в собственный мир, замкнутый одиннадцатилетний мальчик Джесс Ааронс живет не слишком весело – у него нет друзей, одноклассники издеваются над подростком из бедной семьи, которому приходится донашивать вещи старших сестер. Джесс стремясь стать хоть в чем-то первым в школе, участвует в соревнованиях по бегу, но его опередила новенькая девочка из его класса – Лесли, поселившаяся с родителями по соседству.
Вскоре дети становятся лучшими друзьями – Джесс, увлеченный рисованием, показывает подруге свои работы, Лесли посвящает его в свой, придуманный мир. Обнаружив во время прогулки по лесу заброшенный дом, они создают в нем волшебный мир – Терабитию.
Отправившись однажды в тайное место одна, Лесли, пытаясь перебраться через реку, падает и тонет вней. Джесс очень переживает, считая себя виновным в гибели девочки, но отец уверяет подростка, что в произошедшем нет его вины. Тогда мальчик решил взять с собой в сказочное путешествие младшую сестру. До этого он не брал ее в лес, оберегая секретное место, которое было их с Лесли тайной. Но теперь он решил привести ее туда в качестве принцессы, а сам стал королем Терабитии.